臣闻越王勾践因夫椒之败，栖于会稽，切齿忿惋，不忘报复。虽卑辞厚礼，臣妾于吴，奉币贷粟，外示衰弱，然劳身焦思，坐卧尝胆，折节下士，阴为兵备者二十有二年。乘吴之隙，一举而灭之，会诸侯而致贡于周，横行江淮，号称霸主。此无他，坚大志而谋先定故也。楚地方千里，带甲百万，战胜攻取，尝雄于诸侯，而惑于张仪之言，贪商于之地，东绝强齐之好，西受暴秦之欺，怀王入关而不归，顷王逃归而不耻，甘心侵侮，日益颠错，土地蹙削，国祚衰微，终至并吞，取笑后世。此无他，贪近利而忘远图故也。今女真之于国家，有秦人欺楚之势；而我之待彼也，无越人报吴之心。信其诡谋，侥倖讲和，稽之前古为可忧，考之今事为难信。而朝廷不思有以伐其谋，方且忘大辱，甘臣妾，贬称号，损金帛，以难得之时为无益之事，可不为恸哭流涕哉！《书》曰：「不作无益害有益」。又曰：「朕志先定，询谋佥同，鬼神其依，龟筮协从」。今欲巩固宗社，保守疆圉，安辑黎元，经画国事，若陛下不先定志，不去无益，其何以成功乎？夫戎狄豺狼，不可保也。自用兵以来，信使方至，兵辄随之，皆已然甚明之验，不待考诸古而可知；况今虏酋之在京师者，方建镇南之号，增屯戍之守，置战舰，备糗粮，简双丁，无非为入寇之计；而我乃日夕冀望和议之成，岂不惑耶？恭惟陛下仁孝诚至，哀慕深切，则迎奉梓宫之使，不得不遣。今既再往矣，梓宫之来杳然无期，而托以议和，虚费时月，使彼可决，何必纷纷为他说乎？窃闻虏使方责我以招降之事，是求衅隙，岂非自取哉？伏望陛下以越为心，以楚为戒，无忘大耻，无惑和议，坚心定志，一于图治，使政事修于内，兵将强于外，则虽不求而自和矣。

〔贴黄〕臣窃见虏使之来，所系甚大，内外臣僚章疏、劄子，皆论及此事者。愿陛下悉以降付三省、枢密院，使辅弼大臣集侍从官预加熟议，使应酬之閒，不至失误，庶无后悔。